Odnosi s investitorima

Dobrodošli na stranicu Odnosa s investitorima društva More i brodovi d.o.o.

More i brodovi d.o.o., koji posluje pod brendom Sailing Europe Charter, etablirani je operater u sektoru nautičkog turizma s fokusom na najam visokokvalitetnih jedrilica i katamarana na Jadranskom moru.

Stranica Odnosi s investitorima namijenjena je sadašnjim i budućim ulagateljima kao središnje mjesto za pristup financijskim izvješćima, informacijama o izdanju obveznica, novostima s tržišta kapitala, podacima o korporativnom upravljanju te strateškim planovima Društva.

Tijekom više od dva desetljeća poslovanja izgradili smo prepoznatljivu tržišnu poziciju temeljenu na pouzdanosti, dosljednoj kvaliteti usluge i ekskluzivnoj operativnoj bazi u Rogaču na otoku Šolti. Naša razvojna strategija usmjerena je na daljnje jačanje tržišne pozicije kroz proširenje i modernizaciju flote nabavom šest novih plovila, unapređenje prodajnih kanala te daljnji razvoj B2B partnerstava. Takvim pristupom nastojimo povećati operativnu učinkovitost, osigurati održiv rast poslovanja i dugoročno stvarati vrijednost za ulagatelje.

Transparentnost i pravodobno informiranje jedan su od ključnih elemenata našeg odnosa prema ulagateljima. Na ovoj stranici redovito ćemo objavljivati naše financijske smjernice, pisma ulagateljima i ispunjenje naših strateških ciljeva (poput nabave novih plovila, modernizacije flote i infrastrukturnih ulaganja).

U Sailing Europe Charteru vjerujemo da se dugoročna vrijednost stvara odgovornim upravljanjem, financijskom disciplinom i kontinuiranim unapređenjem poslovanja. Pozivamo vas da istražite dostupne informacije, upoznate naše poslovanje i pratite daljnji razvoj Društva.

Aktivne prilike za ulaganje

Razvojne korporativne obveznice

Tvrtka trenutno provodi upis razvojnih korporativnih obveznica s ciljem financiranja nabave novih plovila i daljnje modernizacije naše ekskluzivne charter baze.

Ključni uvjeti izdanja:

  • Kuponska kamatna stopa: 7% godišnje (p.a.), fiksna
  • Dospijeće obveznice: 3 godine
  • Isplata kamate: Polugodišnje
  • Otplata glavnice: Jednokratno, po dospijeću
  • Vrsta obveznice: Obična obveznica (bez prava na konverziju)
  • Minimalni upis: 1.000,00 EUR (u višekratnicima od 1.000 EUR)

Kontakt za upite o obveznicama: sec@obveznice.net Više informacija i obrazac za upis: Sailing Europe Charter obveznice

Dokumenti za investitore i korisne poveznice

Financijski podaci povezani s ulagateljima

Pregled izdanja vrijednosnih papira:

Krug I: Obveznice More i brodovi d.o.o. 2029

  • Upis izdanja: očekuje se do kraja srpnja 2026. (ovisno o dinamici prikupljanja)
  • Maksimalni iznos izdanja: do 2.000.000,00 EUR
  • Upis u SKDD: obveznice se evidentiraju u SKDD-u nakon zaključenja knjige upisa; ISIN/jedinstveni identifikator dodjeljuje se u slučaju uspješne ponude.
  • Odluka o izdavanju obveznica (HR)

Financijske projekcije (2026. – 2029.)

Izdavanjem obveznica financira se nabava 6 novih plovila (jedrilica), čime se povećava kapacitet flote i dugoročna konkurentnost društva. 2026. je tranzicijska godina (privremeno smanjenje kapaciteta zbog investicijskog ciklusa); od 2027. društvo ulazi u novu fazu rasta.

GodinaPrihodiEBITDA
2026.577.846 EUR86.350 EUR
2027.1.020.000 EUR438.574 EUR
2028.–2029.stabilan puni kapacitet flote~401.074 EUR godišnje

Od 2027., nakon uvođenja 6 dodatnih plovila, projicira se značajan rast prihoda (oko +70% u odnosu na 2026.), povećanje EBITDA marže na 39–43% te stabilan i predvidiv novčani tok.

Čimbenici rizika — rizici specifični za Izdavatelja

Čimbenik rizikaNegativan učinakVjerojatnost nastanka
Rizik sezonalnosti poslovanjavisokvisoka
Rizik vremenskih uvjeta i otkazivanja rezervacijavisokvisoka
Rizik oštećenja ili uništenja imovinesrednjisrednja
Operativni rizikvisoksrednja
Rizik razrjeđenjanizakmala
Kreditni rizikvisokvisoka
Kamatni riziknizakmala
Valutni riziknizakmala
Rizik likvidnostivisoksrednja
Rizik inflacijevisoksrednja
Rizik pronalaženja radne snagevisokmala
Reputacijski rizikvisoksrednja
Politički i geopolitički riziksrednjisrednja
Rizik druge stranevisoksrednja
Rizik promjene regulacijenizaksrednja
Makroekonomski riziksrednjimala
Rizik promjene vlasničke strukturesrednjimala
Koncentracijski riziksrednjimala

Čimbenici rizika — rizici povezani s vrijednosnim papirom

Čimbenik rizikaNegativan učinakVjerojatnost nastanka
Tržišni rizikvisoksrednja
Rizik opozivanizaksrednja
Rizik povezan s fiksnom kamatnom stopomnizaksrednja
Rizik likvidnostivisoksrednja
Rizik inflacijevisokvisoka
Kreditni rizik izdavateljavisoksrednja
Rizik promjene porezasrednjisrednja
Rizik financijske polugevisokniska
Transakcijski troškovinizakniska

Ulaganje u vrijednosne papire nosi rizike. Navedeni rizici predstavljaju minimum informacija koje potencijalni ulagatelji trebaju uzeti u obzir. Svaki ulagatelj treba samostalno proučiti rizike prije ulaganja.

Scroll to Top